量化日报 · 2026-07-23

⚠️ 本报告基于公开数据自动生成，仅作为研究记录公开，不构成任何投资建议。市场有风险，决策请独立判断。

1. SQTS C2 · 策略说明

SQTS C2 · industry-rotation-equity v4
逻辑: 五行业等权 × 行业内 10 股等权 (动量 + ROE_yearly PIT + 20D 低波动 rank)
调仓周期: 月度 · 当期持仓自 2026-07-01 起算 · 月内不调仓
详见: 完整方法论 · 历史迭代 v1-v4

2. SQTS C2 · 本月组合表现

本期持仓周期: 2026-07-01 → 2026-07-23 (17 个交易日)

组合 vs 基准 (双轨: HS300 + 全 A 等权)

	今日 ret	本月累计 ret	vs HS300	vs 全A等权
C2 组合	+2.77%	-6.90%	-2.25pp	+3.46pp
HS300	+0.23%	-4.66%	—	—
全 A 等权	+1.84%	-10.37%	—	—

本月跟踪误差 (vs HS300, 年化): 24.33%

行业贡献分解 (本月累计 / 今日)

行业	本月均涨	本月贡献	今日均涨	今日贡献
钢铁	+3.38%	+0.68pp	+3.19%	+0.64pp
基础化工	-1.73%	-0.35pp	+2.78%	+0.56pp
机械设备	-7.54%	-1.51pp	+1.51%	+0.30pp
电力设备	-9.15%	-1.83pp	+5.37%	+1.07pp
建筑材料	-19.48%	-3.90pp	+1.00%	+0.20pp

3. SQTS C2 · 50 股完整追踪

本期 HS300 涨跌 -4.66% · 价格均为不复权市场价 · 点 K 线缩略图看完整图

电力设备 · 10 股 · 本月贡献 -1.83pp · 为什么选他们 →

代码	名称	入选日购入价	昨日价格	今日价格	今日收益
605117.SH	德业股份	101.50	80.46	88.51	+10.01%
600089.SH	特变电工	22.26	19.78	21.53	+8.85%
002028.SZ	思源电气	165.77	154.27	164.60	+6.70%
002487.SZ	大金重工	55.04	37.12	39.55	+6.55%
002709.SZ	天赐材料	54.47	35.26	37.44	+6.18%
300450.SZ	先导智能	39.96	31.89	33.09	+3.76%
300750.SZ	宁德时代	383.84	372.26	385.99	+3.69%
601877.SH	正泰电器	24.82	24.58	25.46	+3.58%
600406.SH	国电南瑞	22.67	23.75	24.37	+2.61%
600580.SH	卧龙电驱	33.25	29.16	29.68	+1.78%

钢铁 · 10 股 · 本月贡献 +0.68pp · 为什么选他们 →

代码	名称	入选日购入价	昨日价格	今日价格	今日收益
001203.SZ	大中矿业	31.86	25.70	27.36	+6.46%
000923.SZ	河钢资源	12.64	13.70	14.30	+4.38%
600282.SH	南钢股份	4.68	4.71	4.90	+4.03%
002318.SZ	久立特材	23.82	18.88	19.59	+3.76%
601003.SH	柳钢股份	3.45	3.47	3.58	+3.17%
000708.SZ	中信特钢	12.76	13.93	14.33	+2.87%
000959.SZ	首钢股份	3.62	3.74	3.84	+2.67%
601969.SH	海南矿业	8.29	8.70	8.89	+2.18%
600295.SH	鄂尔多斯	11.37	12.61	12.81	+1.59%
601686.SH	友发集团	4.91	5.09	5.13	+0.79%

基础化工 · 10 股 · 本月贡献 -0.35pp · 为什么选他们 →

代码	名称	入选日购入价	昨日价格	今日价格	今日收益
603379.SH	三美股份	83.48	57.90	62.11	+7.27%
600160.SH	巨化股份	55.85	38.78	40.83	+5.29%
000792.SZ	盐湖股份	30.49	26.28	27.58	+4.95%
000893.SZ	亚钾国际	41.90	48.45	50.80	+4.85%
002001.SZ	新和成	29.98	30.59	31.76	+3.82%
600989.SH	宝丰能源	20.75	23.72	24.29	+2.40%
600096.SH	云天化	31.10	29.60	30.25	+2.20%
600426.SH	华鲁恒升	24.30	21.36	21.42	+0.28%
600873.SH	梅花生物	7.50	8.44	8.43	-0.12%
603650.SH	彤程新材	92.49	66.17	64.11	-3.11%

机械设备 · 10 股 · 本月贡献 -1.51pp · 为什么选他们 →

代码	名称	入选日购入价	昨日价格	今日价格	今日收益
603699.SH	纽威股份	48.98	41.53	43.19	+4.00%
002595.SZ	豪迈科技	46.49	48.50	50.23	+3.57%
601100.SH	恒立液压	105.74	104.08	107.42	+3.21%
601717.SH	中创智领	14.08	15.24	15.71	+3.08%
300124.SZ	汇川技术	68.20	61.59	62.36	+1.25%
002837.SZ	英维克	74.73	60.51	61.11	+0.99%
603298.SH	杭叉集团	24.51	26.86	26.97	+0.41%
301200.SZ	大族数控	376.61	250.05	249.58	-0.19%
688097.SH	博众精工	62.46	42.80	42.62	-0.42%
002444.SZ	巨星科技	30.51	29.72	29.49	-0.77%

建筑材料 · 10 股 · 本月贡献 -3.90pp · 为什么选他们 →

代码	名称	入选日购入价	昨日价格	今日价格	今日收益
600801.SH	华新建材	16.74	20.77	21.66	+4.29%
002201.SZ	九鼎新材	10.71	7.18	7.47	+4.04%
603737.SH	三棵树	24.52	22.56	23.15	+2.62%
601636.SH	旗滨集团	9.77	5.75	5.82	+1.22%
000672.SZ	上峰水泥	23.12	14.86	15.03	+1.14%
000786.SZ	北新建材	18.20	19.30	19.51	+1.09%
002080.SZ	中材科技	88.70	50.08	50.10	+0.04%
603256.SH	宏和科技	255.97	155.06	153.83	-0.79%
600176.SH	中国巨石	70.27	38.70	38.36	-0.88%
002043.SZ	兔宝宝	11.22	12.55	12.20	-2.79%

4. 大盘指数 · 风格 spread

指数	收盘	涨跌
上证综指 (000001.SH)	3,876.78	+0.25%
沪深300 (000300.SH)	4,728.00	+0.23%
中证500 (000905.SH)	7,734.31	-0.22%
中证1000 (000852.SH)	7,195.50	+0.51%
深证成指 (399001.SZ)	14,123.31	+0.44%
创业板指 (399006.SZ)	3,575.52	+0.25%

今日风格 spread (HS300 − 中证1000): -0.29pp · 风格均衡

5. 申万一级行业 (top 5 + bottom 5)

top 5

行业	涨跌
电力设备	+4.08%
有色金属	+3.26%
环保	+2.99%
综合	+2.85%
钢铁	+2.60%

bottom 5

行业	涨跌
通信	-0.46%
食品饮料	-0.66%
传媒	-0.73%
计算机	-0.79%
电子	-2.47%

6. 涨跌停 + 总览

涨停 / 跌停: 153 / 8 家
上涨 / 下跌 / 平盘: 4260 / 1208 / 58 家
当日均涨: +1.84%
总成交额: 22,095 亿

7. 市场状态

市场宽度: 上涨 4260 / 下跌 1208 (77% / 23%)
趋势位置: 全 A 在 MA50 之上 25% · 在 MA200 之上 27%
涨停封板率: 130 / 153 = 85% (代理: close==high)
大小盘风格: HS300 − 中证1000 = -0.29pp

8. 异动股

成交额 top 10

代码	名称	收盘	涨跌	成交额 (万)
300308.SZ	中际旭创	1072.52	+1.10%	2,955,823
002384.SZ	东山精密	206.65	-4.99%	2,592,261
000938.SZ	紫光股份	42.45	-5.46%	2,265,977
300502.SZ	新易盛	497.30	-2.26%	2,242,922
603986.SH	兆易创新	451.96	-3.84%	2,166,988
002156.SZ	通富微电	69.82	-6.78%	1,498,278
000977.SZ	浪潮信息	87.96	-2.77%	1,456,700
601899.SH	紫金矿业	33.06	+2.67%	1,449,661
600584.SH	长电科技	80.81	-5.79%	1,395,302
688256.SH	寒武纪	1249.00	-4.66%	1,375,846

涨幅 top 10

代码	名称	收盘	涨跌	成交额 (万)
920222.BJ	920222.BJ	28.60	+30.00%	15,093
920305.BJ	*ST云创	1.63	+25.38%	3,178
920018.BJ	宏远股份	16.24	+25.02%	12,077
300062.SZ	中能电气	6.35	+20.04%	31,874
301587.SZ	中瑞股份	21.58	+20.02%	21,050
301292.SZ	海科新源	62.69	+20.00%	115,213
301357.SZ	北方长龙	86.33	+20.00%	56,472
300141.SZ	和顺电气	9.84	+20.00%	18,149
301234.SZ	五洲医疗	48.96	+20.00%	2,127
300510.SZ	金冠股份	3.66	+20.00%	34,355

跌幅 top 10

代码	名称	收盘	涨跌	成交额 (万)
920079.BJ	920079.BJ	15.81	-15.95%	40,649
688347.SH	华虹公司	341.00	-12.58%	1,336,358
688806.SH	688806.SH	29.15	-11.88%	76,548
688172.SH	燕东微	56.92	-10.55%	143,254
300795.SZ	米奥会展	12.84	-10.46%	55,738
688078.SH	龙软科技	20.44	-10.19%	5,855
603823.SH	百合花	73.74	-10.00%	143,840
002432.SZ	九安医疗	73.48	-10.00%	378,800
002558.SZ	巨人网络	25.26	-9.85%	404,982
301310.SZ	鑫宏业	60.69	-9.53%	71,686

9. 资金流 · 大单净流入 top 10

代码	名称	大单净买入 (手)	净流入额 (万)
300750.SZ	宁德时代	19,329	217,286
601899.SH	紫金矿业	-39,863	134,051
600089.SH	特变电工	-33,302	109,808
601138.SH	工业富联	8,074	95,317
603993.SH	洛阳钼业	15,848	79,566
002475.SZ	立讯精密	158,986	79,256
300014.SZ	亿纬锂能	61,277	66,225
000807.SZ	云铝股份	47,407	57,376
600030.SH	中信证券	5,345	53,946
601168.SH	西部矿业	-93,124	46,875

10. 行业资金流热度

净额按全行业排序, top = 最强流入 (或流出最少), bottom = 最强流出

top 5 (净额最高)

行业	净额 (万)	成员数
电力设备	1,702,625	365
有色金属	918,791	138
基础化工	500,849	408
非银金融	389,985	81
汽车	315,915	285

bottom 5 (净额最低)

行业	净额 (万)	成员数
电子	-2,714,789	475
通信	-681,977	123
计算机	-598,835	333
医药生物	-196,484	477
传媒	-47,621	129